Его заседания проходят раз в квартал по заранее утвержденному графику. Повышение ключевой ставки — вынужденная временная мера, призванная сдержать инфляционные процессы, прежде всего, падение национальной валюты. Повышение ключевой ставки – это как рост температуры у больного, говорит о некоем экономическом кризисе.

О том, что такое ключевая ставка, как и кем рассчитывается, и на что влияет, расскажет специалист сервиса Бробанк.ру. Пени за несвоевременную оплату услуг ЖКХ могут быть по 1/300 ключевой ставки с 31-го до 90-го дня неуплаты и 1/130 — с 91-го дня. Как оплачивать коммунальные услуги, чтобы не набегали пени, мы уже рассказывали. Ключевая ставка — это главный инструмент денежно-кредитной политики государства. Регулятор снова подтвердил, что период жестких денежно-кредитных условий в экономике будет продолжительным.

1. Это другой экономический инструмент, также направленный на кредитование коммерческих банков, но имеющий несколько другой изначальный смысл.
2. Выдавать займы под меньший процент невыгодно и даже убыточно для кредитных организаций (особенно без подключения сопутствующих услуг).
3. Как это может повлиять на экономику и фондовый рынок — в обзоре.
4. ЦБ публикует доклады о денежно-кредитной политике на сайте, чтобы объяснить, почему он изменяет ключевую ставку и какие дальнейшие действия будет совершать.
5. В случае роста ставки инвесторы продают облигации, так как они приносят все меньше доходности по сравнению с ней.

Выдавать займы под меньший процент невыгодно и даже убыточно для кредитных организаций (особенно без подключения сопутствующих услуг). А чтобы получить прибыль, ставка банка должна быть выше финансового коэффициента Банка России. Ключевая ставка — не единственный фактор, который влияет на курс рубля, поэтому прямой зависимости между ее изменением и обменным курсом нет. Для Банка России ключевая ставка — это способ влиять на экономику России и сдерживать рост цен. Также вскоре после повышения ключевой ставки в Тинькофф выросли ставки по накопительным счетам — с 5 до 7% годовых с подпиской Tinkoff Pro или сервисом Tinkoff Premium и с 3 до 5% годовых без подключенных сервисов. Например, банк берет деньги у Центробанка под 8% годовых, выдает их в кредит физлицам под 15% годовых.

Как ключевая ставка влияет на облигации

При прочих равных привлечь средства инвесторов проще при ставке ЦБ 10 %, нежели 20 %. В первом случае деньги будут дешевле, поэтому люди готовы больше рисковать и вкладывать их в акции. Во втором — ведут себя осторожно и предпочитают более надёжные способы заработка, например вклады. Если рост цен будет стабильным, то ставку не придется задирать слишком высоко или опускать слишком низко.

Ставки по кредитам для физических лиц рассматривают коммерческие банки. Совет директоров Банка России 16 февраля 2024 года принял решение сохранить ключевую ставку на уровне 16,00% годовых. Текущее инфляционное давление снизилось по сравнению с осенними месяцами, но остается высоким.

МВФ на конец 2018 года оценивал её между 1 и 3 %, при этом большинство оценок находилось вокруг 2 %[11]. Экономисты «ВТБ Капитала» полагают, что нейтральная ставка находится между 1,5 и 2,5 %[12]. На 2020 год Банк России исходит из оценки долгосрочной реальной нейтральной ставки 2—3 %. При целевом ориентире инфляции в 4 % номинальная нейтральная ключевая ставка должна составлять от 6 до 7 %[8]. В сентябре 2023 года ЕЦБ повысил процентные ставки до рекордного уровня. Базовая ставка по основным операциям рефинансирования составила 4,5%, по маржинальным кредитам — 4,75%, по депозитам — 4%.

Когда повышают ставку и что это значит для бизнеса

Ключевая цель — поддерживать показатель роста цен на стабильно низком уровне. Однако нужно пространство для дальнейшего стимулирования экономики, поэтому задача ЦБ — сохранять оптимальное значение основных финансовых коэффициентов. Дело в том, что накануне (30 октября 2023 года) ставка регулятора выросла до 15%.

Интересно, что турецкий ЦБ долгое время снижал ключевую ставку, несмотря на то что турецкая лира девальвируется, а инфляция измеряется десятками процентов годовых. Если в декабре 2021 года ставка была 14% годовых, то к 20 октября ее постепенно снизили до 10,5% годовых. При этом годовая инфляция к началу октября дошла до 83% — это рекорд с начала века. В такой ситуации правильным считается повышать ставку, но президент Эрдоган предпочитал другие методы. Центральный банк поднимает ставку, когда видит, что инфляция выходит из-под контроля, то есть цены растут быстрее, чем предполагалось. Именно так, например, ЦБ обосновывал резкий рост ставки 28 февраля 2022 года — с 9,5 до 20% годовых.

Как ключевая ставка влияет на проценты по банковским кредитам

Перебалансировка портфелей приводит к тому, что на фоне высокой ключевой ставки рынок акций снижается. При снижении ключевой ставки банки снижают процентные ставки по кредитам (стоимость привлечения заемных средств для них упадет) и ставки по вкладам. Депозиты служат альтернативным способом привлечения денег, и условия по ним соперничают с условиями по кредитам на межбанковском рынке.

Доходность, напротив, возрастает на 1% от изменения стоимости, поделенной на срок погашения облигации (в данном случае — один год). В 2015 году Центробанк определил, что оптимальная инфляция для России — 4% в год. Чтобы приблизить ее к этому уровню, Банк России использует свой главный инструмент — ключевую ставку. Вначале каждого года регулятор публикует информацию с датами заседаний, на которых будут устанавливать или пересматривать ключевую ставку. Но если ситуация в стране выходит из-под контроля, то заседания проводят внепланово. Ставку рефинансирования используют в России при расчете налогов, пеней и штрафов.

Что такое скоринг и как он помогает банку решить, кому выдавать кредиты

Просто, в кредит заложен высокий риск неплатежа, поэтому ставка кредита намного больше ключевой ставки. В еврозоне ставку устанавливает Европейский центральный банк — ЕЦБ. В условиях ускорившейся инфляции ему пришлось тоже повышать ставку.

В этом случае Банк России проводит стимулирующую или сдерживающую монетарную политику. По данным ежедневного индекса FRG декабря, средняя ставка в 80 https://forexww.org/ крупнейших банках по вкладам сроком на один год и на сумму от ₽100 тыс. Это максимальное значение индекса за все время наблюдений с апреля 2017 года.

Так как ставки выросли, бизнесу становится дорого брать кредиты. Новые инвестиции откладываются, приостанавливается наем сотрудников, сокращаются премии и т.д. То есть высокие ставки по кредитам подавляют деловую активность и спрос со стороны бизнеса.

Если ЦБ РФ её повышает, инвестиции становятся менее привлекательными, так как у людей остаётся меньше свободных средств. В обратном случае деньги дешевеют и инвесторы охотнее вкладывают их в акции. Сервис не занимается деятельностью по предоставлению банковских услуг и выдаче займов. Содержание сайта не является рекомендацией или офертой, вся информация носит ознакомительный характер. При использовании материалов гиперссылка на Brobank.ru обязательна. Точную ключевую ставку, которая действует на определенную дату, можно найти на официальном сайте ЦБ РФ.

Однако Игорь Алутин допускает, что с учетом очередного повышения ключевой ставки стоимость потребительских кредитов еще не достигла предела. За изменением ключевой ставки, размер которой определяет Совет директоров Банка России, как правило, внимательно следят представители финансового сообщества, предприниматели. Однако и те, кто далек от мира экономики, все больше интересуются тем, что такое ключевая ставка. Об этих и других вопросах денежно-кредитной политики мы поговорили с управляющим Отделения Банка России по Республике Калмыкия Асланом Медалиевым. Станислав Дужинский, аналитик Банка Хоум Кредит, тоже считает, что нынешняя инфляционная ситуация характеризуется двумя разнонаправленными факторами.